LED顯示行業(yè)，一個(gè)直接影響可視化信息傳遞質(zhì)量的行業(yè)。
融合“光與顯”適應(yīng)新價(jià)格
近期，騰訊宣布成立XR部門，布局全鏈路的XR生態(tài)，引發(fā)投資者在互動(dòng)平臺(tái)向洲明科技（300232.SZ）關(guān)注。
洲明科技是LED顯示行業(yè)內(nèi)在XR虛擬拍攝、裸眼3D、沉浸式場(chǎng)館等方面布局早，并取得領(lǐng)先地位的公司。
LED為半導(dǎo)體的一種，其發(fā)展邏輯與芯片相似，也具有周期性。但不同于芯片行業(yè)的摩爾定律，LED行業(yè)的成長(zhǎng)屬性來自“海茲定律”，即每經(jīng)過十年，LED光效提升20倍，同時(shí)LED的成本價(jià)格降至原有的1/10。因此，LED行業(yè)每隔10年都要面臨一輪大考。
目前LED顯示行業(yè)正在進(jìn)入第五輪行業(yè)周期變革，行業(yè)開始走向垂直化發(fā)展。
新一輪的周期將至，同時(shí)這一輪在資源的跨界整合上，比上一輪更為兇猛。
6月，深圳市委宣傳部組織策劃的“穩(wěn)中求進(jìn)向未來·深圳媒體‘高質(zhì)量發(fā)展調(diào)研行’”活動(dòng)，走進(jìn)深圳市洲明科技。
對(duì)于洲明科技該如何保持行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)力，強(qiáng)者恒強(qiáng)？南方財(cái)經(jīng)全媒體記者與洲明科技董事長(zhǎng)兼總裁林洺鋒、洲明科技副總裁袁道仁展開對(duì)話。
融合“光與顯”適應(yīng)新價(jià)格
南方財(cái)經(jīng)全媒體：LED行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)越發(fā)激烈，對(duì)于低價(jià)競(jìng)爭(zhēng)的局勢(shì)，洲明要怎么破局呢？
林洺鋒：現(xiàn)在訂單是不愁，公司下一步要追求有質(zhì)量的營(yíng)收。倒逼我們自己內(nèi)部做改革、做創(chuàng)新、做提效。（補(bǔ)充背景：洲明在疫情期間將公司組織結(jié)構(gòu)，從原來的事業(yè)部制改為了大部制。）同時(shí)，公司嚴(yán)格把關(guān)，在保持增長(zhǎng)的同時(shí)，減少應(yīng)收賬款。
袁道仁：在產(chǎn)品上，我們也要轉(zhuǎn)型，今后不能再去做單純的產(chǎn)品型競(jìng)爭(zhēng)，而要從光顯解決方案出發(fā)。洲明在疫情期間把公司上下5000多人、40個(gè)公司都進(jìn)行了融合，今后用一個(gè)洲明、一個(gè)光顯來統(tǒng)一。不然就會(huì)像面板行業(yè)一樣，最后只剩下頭部幾家企業(yè)。此外，公司在銷售上堅(jiān)持“雙循環(huán)”戰(zhàn)略，國(guó)內(nèi)和海外兩手抓。
此外，公司毛利率受海外銷售業(yè)務(wù)影響。在疫情下海外銷售受阻的情況下，大部分出海的LED顯示企業(yè)只能被迫回流國(guó)內(nèi)，原先在國(guó)內(nèi)市場(chǎng)占有率上沒有優(yōu)勢(shì)的企業(yè)，唯一能做的就是使用低價(jià)競(jìng)爭(zhēng)策略，這就造成全行業(yè)被迫“內(nèi)卷”。而洲明為了保持原有的市場(chǎng)份額，對(duì)內(nèi)部實(shí)行改革，以便適應(yīng)新的價(jià)格。
與利亞德的“二王爭(zhēng)霸”
南方財(cái)經(jīng)全媒體記者：在2011-2021年這十年時(shí)間里，LED業(yè)內(nèi)曾形成一個(gè)“四小龍”的格局，但近幾年已演變?yōu)?ldquo;二王爭(zhēng)霸”。接下來洲明打算如何差異化競(jìng)爭(zhēng)？
林洺鋒：今后的關(guān)鍵不是我們行業(yè)內(nèi)相互競(jìng)爭(zhēng)的問題，而是國(guó)內(nèi)企業(yè)都在面臨著國(guó)際大企業(yè)，像三星、索尼、松下這樣的白電企業(yè)的跨界競(jìng)爭(zhēng)。也就是說，狼、老虎和獅子都來了。因此在接下來跨界橫向整合的競(jìng)爭(zhēng)中，如何保持自己的競(jìng)爭(zhēng)力才是關(guān)鍵。
袁道仁：LED行業(yè)進(jìn)入整合期，除了有跨界的橫向整合，還有行業(yè)內(nèi)的垂直整合。待整合完成后，將形成一線和二線之分，并且這之間的差距會(huì)越來越大。因此，下一步發(fā)展方向上，洲明自然也會(huì)往垂直化走，只不過我們的垂直化著重為客戶打造一體化解決方案。
南方財(cái)經(jīng)全媒體記者：洲明選擇面向客戶，利亞德選擇發(fā)力終端產(chǎn)品，這與兩者的銷售模式有關(guān)嗎？
袁道仁：洲明在成立的這18年以來，在分銷和渠道始終占比八成以上，正好與利亞德做直銷的模式是相反。也正因洲明已經(jīng)有客戶、有渠道，所以洲明選擇打造一體化方案與合作伙伴一同面向甲方。
利亞德以直銷為主，確實(shí)毛利率會(huì)更高。但洲明追求的是與經(jīng)銷商共同打造價(jià)值鏈的生態(tài)，創(chuàng)造更多的價(jià)值，與大家一同分蛋糕。同時(shí)在研發(fā)上，我們正在加大力度降成本。
對(duì)下一代產(chǎn)品的布局思路
南方財(cái)經(jīng)全媒體記者：業(yè)內(nèi)提出LED行業(yè)十年一個(gè)周期，目前行業(yè)的技術(shù)已從小間距（商用屏，如戶外廣告大屏）進(jìn)入微間距時(shí)代（消費(fèi)性電子，如VR/AR），洲明接下來的發(fā)力重點(diǎn)將放在哪里？
袁道仁：現(xiàn)在肯定還是以小間距為主，加上小間距目前的成本和價(jià)格逐步降低，已經(jīng)達(dá)到性價(jià)比較好的階段，因此當(dāng)下市場(chǎng)上80%-90%的份額都在小間距LED產(chǎn)品上。而微間距還處于宣傳期，需求量遠(yuǎn)不如小間距大。
南方財(cái)經(jīng)全媒體記者：微間距中又分Mini LED和Micro LED，尤其Micro還和元宇宙概念相關(guān)，目前洲明在這兩個(gè)產(chǎn)品上的布局如何？
林洺鋒：我們根據(jù)行業(yè)發(fā)展的趨勢(shì)，已經(jīng)布局了Mini產(chǎn)品線的封裝。目前洲明已投入了100條線的設(shè)備在Mini的封裝上。
袁道仁：Mini是我們既定的戰(zhàn)略方向，當(dāng)然在Micro上我們也有技術(shù)儲(chǔ)備，目前洲明已經(jīng)可以實(shí)現(xiàn)P0.5的量產(chǎn)了，Micro LED顯示產(chǎn)品也即將發(fā)布。
目前各家在技術(shù)的突破和儲(chǔ)備上，都沒有什么大問題，關(guān)鍵還在于是否有應(yīng)用場(chǎng)景。因?yàn)榧夹g(shù)最終是由應(yīng)用場(chǎng)景來定義的。
同時(shí)，應(yīng)用場(chǎng)景還與成本相關(guān)。好比說，你做出來Micro了，但成本特別高。這里面可能有兩個(gè)情況：一則是公司自身在生產(chǎn)工藝上達(dá)不到量產(chǎn)的級(jí)別；二則是市場(chǎng)的覆蓋面還不夠廣，沒能形成規(guī)模效益，從而導(dǎo)致生產(chǎn)Micro的成本特別高。現(xiàn)在對(duì)于第一梯隊(duì)的企業(yè)來說，大家都卡在第二種情況。
